2023 H1全球储能、大储、户储电芯出货排名

InfoLink全球锂电池供应链数据库出炉。数据库指出，2023年H1全球储能电芯出货规模达91.6 GWh，其中大、小储分别为75.7 GWh与15.9 GWh，Q2环比增长仅有11%，三大市场中中国需求维持高增速，欧美则受到库存压力、高利率影响而需求放缓，但预期Q3末有望回温。

总出货TOP 5企业为宁德时代、比亚迪、亿纬锂能、瑞浦兰钧与厦门海辰，出货规模皆在5 GWh以上，CR5达到69.3%。六至十名的企业出货规模则落在3-5 GWh之间，CR10达到90%。宁德时代的市占由去年全年的41%滑落至2023H1的33%，不仅价格竞争、欧美库存影响头部企业出货量，受到同业扩产挤压、中国市场爆发等因素，抢夺中国市场的格局更为激烈，让海外市场出货占比较大的企业承压更为显著。此外，韩系Samsung SDI与LG的三元储能电芯上半年合计出货规模约为7 GWh，LG出货略有回温，两者出货比例约占整体7.6%。  

大储部分，除宁德出货超过25 GWh以外，其余四家企业均在5-10 GWh之间，比亚迪于刀片电芯产能释放与魔方的推出，倚靠成本优势下逐步提升市占率，有机会从去年全年的10%左右提升至14％以上，并对市场价格带来了冲击。同时亿纬锂能、瑞浦兰钧、厦门海辰与其他电芯企业相继扩产抢占市场下，下半年中国储能电芯迈向0.5 RMB/Wh以下的价格战已能预见。  

小储部分，去年欧洲市场火热，供不应求现象加上安装工人不足，大量拉货后造成集成商、经销以及安装商累积库存高，今年上半年虽装机情况佳但市场仍在去库存阶段，使得总体装机规模维持乐观增长但拉货力度明显减弱，前五企业出货规模差异不大，约在2-4 GWh区间。下半年随着库存情况改善，预估出货情况转好，全年小储出货规模可超过30 GWh。  

今年上半年储能市场受政策、价格、供应链、去库存等影响，造成市场情绪与需求较为摇摆，出货增速相比去年明显下滑，InfoLink全球锂电池供应链数据库预估今年总体电芯出货规模为210 GWh，其中大储175 GWh、小储35 GWh，而过去已存在的电芯若未能及时消化，抑或装机规模无法跟上，2024-2025的电芯出货速度下滑将更为明显。