桂林旅游财务报表分析案例

管理学院  刘焕峰

一、案例背景：

公司名称：桂林旅游股份有限公司      所属地域：广西壮族自治区

英文名称：Guilin Tourism Corporation Limited 所属行业：餐饮旅游 — 景点及旅游

曾 用 名：桂林旅游->G桂旅           公司网址： www.guilintravel.com

主营业务： 旅游服务及与旅游服务相关的业务，主营业务包括：游船客运、景区旅游业务、酒店、公路旅行客运、出租车业务等。

产品名称： 游船客运 、景区旅游业务 、酒店 、公路旅行客运 、出租车业务 、福隆园地产

控股股东： 桂林旅游发展总公司 (持有桂林旅游股份有限公司股份比例：30.86%）

实际控制人： 桂林市人民政府 (持有桂林旅游股份有限公司股份比例：30.86%）

最终控制人： 桂林市人民政府 (持有桂林旅游股份有限公司股份比例：30.86%）

董事长： 刘涛           董　　秘： 黄锡军       法人代表：刘涛

总 经 理：李飞影        注册资金： 36010.00万元 员工人数： 3183

电　　话： 86-773-3558976;86-773-3558955        传　　真： 86-773-3558955    邮 编： 541002

办公地址： 广西壮族自治区桂林市翠竹路27-2号

公司简介：

　　桂林旅游股份有限公司是一家旅游服务及旅游服务相关的的企业.公司主要产品包括游船客运、景区旅游业务、酒店、公路旅行客运及出租车业务等.公司是桂林市最大的上市旅游企业集团。

二、资料：

资产负债表

15-03-31

14-12-31

14-09-30

14-06-30

14-03-31

13-12-31

13-09-30

13-06-30

资产:货币资金(元)

1.36亿

2.73亿

2.35亿

3.88亿

1.83亿

2.50亿

1.52亿

1.25亿

     应收账款(元)

3.41亿

3.66亿

9508万

8265万

6711万

6662万

8168万

8836万

     其它应收款(元)

3879万

3300万

3426万

5392万

5237万

4737万

3715万

3512万

     存货(元)

7685万

7826万

3.07亿

3.12亿

3.02亿

2.91亿

2.15亿

2.02亿

     流动资产合计(元)

6.09亿

7.62亿

9.79亿

11.0亿

7.86亿

7.75亿

5.46亿

5.07亿

     长期股权投资(元)

1.38亿

1.44亿

1.40亿

2.07亿

2.09亿

1.44亿

2.14亿

2.12亿

     累计折旧(元)

--

6554万

--

3191万

--

6149万

--

3073万

     固定资产(元)

10.2亿

10.4亿

9.54亿

9.42亿

9.45亿

9.60亿

9.30亿

9.39亿

     无形资产(元)

6.11亿

6.15亿

6.11亿

6.08亿

6.12亿

6.16亿

5.76亿

5.79亿

资产总计(元)

29.0亿

30.7亿

30.9亿

31.5亿

27.9亿

27.8亿

24.5亿

24.0亿

负债:应付账款(元)

3976万

4055万

3962万

4587万

3217万

2820万

3005万

2638万

     预收账款(元)

1573万

1675万

7696万

7653万

7586万

7764万

1721万

1675万

     存货跌价准备(元)

--

--

--

--

--

--

--

--

     流动负债合计(元)

8.43亿

9.85亿

11.1亿

11.8亿

8.90亿

8.50亿

4.91亿

4.68亿

     长期负债合计(元)

4.73亿

4.77亿

4.21亿

4.28亿

3.78亿

3.80亿

3.72亿

3.62亿

负债合计(元)

13.2亿

14.6亿

15.3亿

16.1亿

12.7亿

12.3亿

8.63亿

8.30亿

权益:实收资本(或股本)(元)

3.60亿

3.60亿

3.60亿

3.60亿

3.60亿

3.60亿

3.60亿

3.60亿

     资本公积金(元)

9.71亿

9.71亿

9.71亿

9.71亿

9.71亿

9.71亿

9.73亿

9.73亿

     盈余公积金(元)

6714万

6714万

6624万

6624万

6572万

6572万

6942万

6942万

股东权益合计(元)

15.9亿

16.1亿

15.6亿

15.4亿

15.2亿

15.5亿

15.8亿

15.7亿

流动比率

0.72

0.77

0.88

0.93

0.88

0.91

1.11

1.08

利润表

15-03-31

14-12-31

14-09-30

14-06-30

14-03-31

13-12-31

13-09-30

13-06-30

营业收入(元)

9715万

9.91亿

3.36亿

1.89亿

8194万

4.44亿

3.32亿

1.92亿

营业成本(元)

5838万

6.60亿

1.95亿

1.22亿

5646万

2.54亿

1.93亿

1.21亿

销售费用(元)

244万

1316万

861万

505万

283万

1260万

1024万

780万

财务费用(元)

1281万

5281万

3542万

2201万

1008万

4068万

3102万

1980万

管理费用(元)

3535万

1.51亿

1.07亿

7258万

3665万

1.44亿

1.07亿

7116万

资产减值损失(元)

-223万

2445万

108万

150万

40.8万

11.7万

-62.7万

77.4万

投资收益(元)

44.0万

1876万

1228万

462万

-157万

2084万

1297万

617万

营业利润(元)

-1372万

4403万

-1500万

-3849万

-2988万

-901万

-1313万

-3215万

利润总额(元)

-1323万

3894万

-1268万

-3704万

-2917万

784万

-444万

-2375万

所得税(元)

290万

996万

449万

193万

53.9万

700万

610万

249万

归属母公司所有者净利润(元)

-1358万

4121万

-925万

-3328万

-2704万

1065万

-250万

-2097万

现金流量表

15-03-31

14-12-31

14-09-30

14-06-30

14-03-31

13-12-31

13-09-30

13-06-30

经营:销售商品、提供劳务收到的现金(元)

9607万

6.30亿

3.36亿

1.80亿

8324万

5.18亿

3.49亿

1.89亿

     收到的税费返还(元)

0

0

0

0

0

0

0

0

     收到其他与经营活动有关的现金(元)

332万

2462万

1349万

490万

93.5万

3925万

1531万

920万

     经营活动现金流入小计(元)

9939万

6.55亿

3.49亿

1.85亿

8417万

5.57亿

3.65亿

1.98亿

     购买商品、接受劳务支付的现金(元)

2709万

2.35亿

1.82亿

1.03亿

4981万

2.48亿

1.15亿

6127万

     支付给职工以及为职工支付的现金(元)

6709万

1.61亿

1.26亿

8752万

5524万

1.76亿

1.40亿

1.02亿

     支付的各项税费(元)

1884万

3940万

3124万

1986万

1002万

5131万

3884万

2859万

     支付其他与经营活动有关的现金(元)

1492万

1.00亿

9281万

8446万

8064万

5506万

2933万

2285万

     经营活动现金流出小计(元)

1.28亿

5.35亿

4.32亿

2.94亿

1.96亿

5.30亿

3.23亿

2.15亿

经营活动产生的现金流量净额(元)

-2855万

1.19亿

-8252万

-1.09亿

-1.12亿

2762万

4165万

-1655万

投资:取得投资收益所收到的现金(元)

3129万

1021万

821万

462万

0

879万

879万

620万

     处置固定资产、无形资产和其他长期...

0

57.2万

55.9万

54.3万

24.1万

83.6万

75.6万

62.4万

     投资活动现金流入小计(元)

3629万

1211万

1009万

649万

146万

1023万

955万

682万

     购建固定资产、无形资产和其他长期...

2175万

3.08亿

2.73亿

1.99亿

5769万

1.90亿

8907万

6056万

     处置固定资产、无形资产和其他长期...

0

57.2万

55.9万

54.3万

24.1万

83.6万

75.6万

62.4万

     投资支付的现金(元)

0

39.5万

0

0

0

0

0

0

     投资活动现金流出小计(元)

2175万

3.22亿

2.86亿

2.04亿

6287万

3.10亿

1.90亿

1.60亿

投资活动产生的现金流量净额(元)

1454万

-3.10亿

-2.76亿

-1.97亿

-6141万

-3.00亿

-1.81亿

-1.53亿

筹资:吸收投资收到的现金(元)

0

3000万

3000万

3000万

0

1750万

1750万

1750万

     取得借款收到的现金(元)

1.43亿

10.2亿

9.68亿

7.01亿

1.50亿

7.56亿

4.56亿

2.73亿

     筹资活动现金流入小计(元)

1.43亿

10.5亿

9.98亿

7.31亿

1.50亿

7.74亿

4.74亿

2.91亿

     偿还债务支付的现金(元)

2.48亿

7.57亿

6.04亿

2.51亿

3120万

4.22亿

3.67亿

1.94亿

     分配股利、利润或偿付利息支付的现...

1759万

7819万

5093万

3513万

1303万

6528万

5165万

3945万

     筹资活动现金流出小计(元)

2.66亿

8.35亿

6.55亿

2.86亿

4423万

4.87亿

4.19亿

2.33亿

筹资活动产生的现金流量净额(元)

-1.23亿

2.13亿

3.43亿

4.45亿

1.06亿

2.86亿

5527万

5797万

三、要求：

1.计算分析公司的偿债能力、营运能力、盈利能力和发展能力。

2.评价公司的财务政策。